Thị trường ngô và lúa mì diễn biến ảm đạm

Tóm tắt tin tức chung

1.     Phát biểu của chủ tịch FED đã ngay lập tức tác động mạnh mẽ đến tâm lý thị trường, ông cho biết FED có thể tăng lãi suất lên cao hơn mức dự kiến trước đó và không loại trừ khả năng sẽ quay lại các quy mô lớn như năm 2022 đã khiến đồng USD đảo chiều tăng mạnh.
2.     Trong bài phát biểu trước Uỷ ban Ngân hàng Thượng viện hôm 7/3, Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) Jerome Powell cho biết các nhà hoạch định chính sách sẵn sàng phản ứng với các dữ liệu kinh tế mạnh gần đây bằng việc tăng lãi suất lên cao hơn mức dự kiến trước đó.
3.     Theo New York Times, ông Powell còn lưu ý rằng cuộc chiến chống lạm phát của Fed “rất có thể” sẽ khiến thị trường lao động Mỹ phải trả giá.
Ông Powell cho biết dữ liệu kinh tế lạc quan bất ngờ có thể buộc Fed phải đưa ra một phản ứng chính sách mạnh tay hơn.

“Quá trình đưa lạm phát trở lại mức 2% còn một đường dài phía trước và có thể sẽ khá gập ghềnh”, ông Powell nhấn mạnh trong bài phát biểu.
 
“Các dữ liệu kinh tế mới nhất đều mạnh hơn dự kiến, mức đỉnh lãi suất của Fed có thể sẽ cao hơn dự đoán trước đây”, ông bày tỏ.
4.     Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones mất 575 điểm, tương đương 1,72%, và đóng cửa ở 32.856 điểm. S&P 500 mất 1,53% và kết phiên ở 3.986 điểm. Nasdaq Composite sụt 1,25% còn 11.530 điểm.
Trong khi các chỉ số cổ phiếu lao dốc, lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm lại vọt lên mức cao nhất kể từ năm 2007 và vượt mốc 5%.
5.     Thứ Sáu tuần này (10/3), báo cáo thị trường lao động tháng 2 sẽ được công bố. Báo cáo chỉ số giá tiêu dùng (CPI) và chỉ số giá sản xuất (PPI) sẽ lộ diện lần lượt vào các ngày 14 và 15/3. Sau đó, Fed sẽ họp phiên thường kỳ thứ hai trong năm nay vào ngày 21 – 22/3.
6.     Theo CME FedWatch Tool, sau phát biểu của ông Powell, thị trường bắt đầu định giá 66% khả năng Fed sẽ tăng lãi suất thêm 50 điểm cơ bản tại cuộc họp tháng 3.
Dữ liệu kinh tế mạnh mẽ đã làm thay đổi kỳ vọng về lãi suất của các nhà đầu tư, với tỷ lệ lãi suất hiện được dự kiến sẽ tăng lên khoảng 5,5% vào giữa năm và duy trì ở mức đó cho đến cuối năm 2023.
 
Tuy nhiên, các định hướng chính sách của ông Powell có thể có những hạn chế sau tuần này bởi có hai báo cáo kinh tế được theo dõi chặt chẽ được công bố sau phiên điều trần – nó bao gồm dữ liệu NFP và CPI – có thể ảnh hưởng mạnh đến các cuộc thảo luận về chính sách lãi suất của các quan chức.

Lịch sự kiện tin tức kinh tế


Năng Lượng

Thị trường dầu thô tiếp tục trải qua biến động mạnh trong phiên giao dịch đầu tuần. Kết thúc phiên 06/03, giá dầu thô WTI tăng 0.98% lên 80.46 USD/thùng, giá dầu thô Brent tăng 0.43% lên 86.20 USD/thùng. Giá cả hai mặt hàng dầu thô đều đang ở mức cao nhất trong gần một tháng.
Sức ép bán xuất hiện ngay từ đầu phiên khi các nhà đầu tư lo ngại về triển vọng tiêu thụ của Trung Quốc. Trong kỳ họp Quốc hội mới đây, các nhà chức trách của nước này đã đưa ra mục tiêu tăng trưởng GDP là 5%. Đáng chú ý, mức tăng trưởng này khiêm tốn hơn so với kỳ vọng của thị trường. Tin tức này đã làm mờ những kỳ vọng vào việc nhu cầu tiêu thụ của Trung Quốc tăng trưởng và khiến cho giá dầu giảm.
Bên cạnh đó, các nhà đầu tư cũng lo ngại về việc các Ngân hàng Trung ương trên thế giới tăng lãi suất khiến cho áp lực thắt chặt chính sách tiền tệ và nguy cơ suy thoái kinh tế trên toàn cầu. Mới đây, Robert Holzmann, một quan chức của Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) cho biết ông ủng hộ việc tăng lãi suất thêm 50 điểm cơ bản thêm bốn lần nữa, tương đường với mức tăng 2%. ECB đã duy trì lãi suất thấp ở châu Âu trong một thời gian dài, và nếu điều này xảy ra, nguy cơ suy thoái của khu vực này sẽ tăng lên, bởi nền kinh tế của các nước vốn đã chịu ảnh hưởng nặng nề từ cuộc khủng hoảng năng lượng và lực lạm phát cao.
Tuy nhiên, bước sang phiên tối, giá dầu dần lấy lại đà tăng khi một loạt các tin tức tích cực xuất hiện và hỗ trợ cho giá. Tại hội nghị năng lương CERAWeek ở Houston, lãnh đạo của nhiều công ty sản xuất lớn đã có những phát biểu lạc quan cho rằng nhu cầu tiêu thụ của Trung Quốc sẽ hồi phục vào cuối năm, tuy nhiên, rủi ro nguồn cung vẫn cao do ảnh hưởng từ các lệnh cấm vận của Liên minh châu Âu (EU) với Nga.
Nhà xuất khẩu dầu thô hàng đầu thế giới, Saudi Arabia đã tiến hành tăng giá bán dầu cho châu Á. Động thái này phản ánh sự lạc quan cũng như kỳ vọng vào việc nhu cầu nhập khẩu của khu châu Á sẽ tăng lên.
Đối với nguồn cung của Nga, khối lượng xuất khẩu dầu của nước này đã giảm 14% trong tuần kết thúc ngày 03/03 về mức 3.1 triệu thùng/ngày. Các nhà phân tích cho rằng mức sụt giảm này xuất phát từ những khó khăn về mặt hậu cần, chứ không phải do việc cắt giảm sản lượng 500,000 thùng mà Nga đã công bố.
Các tin tức này, cộng với sự suy yếu của đồng USD trong phiên tối đã giúp cho thị trường dầu đảo ngược đà giảm và duy trì được sắc xanh phiên thứ năm liên tiếp. Chỉ số Dollar Index giảm về 104.35 điểm, mức đóng cửa thấp nhất trong vòng 3 tuần.

     Giá khí tự nhiên lao dốc hơn 14% khi dự báo cho thấy thời tiết sẽ ôn hòa hơn và nhu cầu sưởi ấm thấp hơn. Đồng thời, Cơ quan Quản lý Thông tin Năng lượng Mỹ (EIA) cũng cho biết dự trữ khí tự nhiên hiện cao hơn 19% so với mức trung bình 5 năm. Nguồn cung không đáng lo ngại trong khi nhu cầu tiêu thụ thấp hơn kỳ vọng là yếu tố khiến giá khí tự nhiên giảm. Thị trường khí tự nhiên rất rủi ro bởi giá liên tục biến động rất cực đoan theo các tin tức về thời tiết.
 
 
 
 
Kim Loại                                     
 
Thị trường kim loại ghi nhận một phiên lao dốc mạnh mẽ trước sức ép từ đồng bạc xanh và dữ liệu thương mại vẫn còn khá yếu của Trung Quốc. Kết thúc phiên giao dịch ngày 07/03, đối với nhóm kim loại quý, giá vàng giảm 1.8% xuống còn 1813.52 USD/ounce. Bạc và bạch kim đều có một phiên lao dốc mạnh với mức giảm hơn 4%, đóng cửa lần lượt tại mức giá 20.19 USD/ounce và 936.3 USD/ounce.
Tâm điểm của thị trường trong ngày hôm qua hướng về những phát biểu của chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed), ông Jerome Powell trong phiên điều trần với Uỷ ban Ngân hàng Thượng viện. Theo ông, những dữ liệu kinh tế mới nhất mạnh hơn dự kiến cho thấy mức lãi suất cuối cùng có thể sẽ cao hơn dự đoán. Nếu toàn bộ dữ liệu chỉ ra rằng cần phải thắt chặt tiền tệ nhanh hơn, thì Fed sẽ sẵn sàng đẩy mạnh tốc độ tăng lãi suất. Đây là bình luận đầu tiên của Powell kể từ khi lạm phát bất ngờ tăng vọt vào tháng 1 và đánh dấu sự thừa nhận rằng “quá trình giảm lạm phát” mà ông đã đề cập nhiều lần trong cuộc họp báo ngày 1/2 vẫn còn là nhiệm vụ đầy thách thức.
Công cụ theo dõi lãi suất của CME Group cho thấy tỷ lệ cho rằng Fed tăng 50 điểm cơ bản trong cuộc họp ngày 21/3 sắp tới đã đạt 70%, tăng rất mạnh so với con số 31% trước thời điểm chủ tịch Fed phát biểu. Thị trường tài chính nói chung đã có một phiên “chao đảo” khi chỉ số Dollar Index tăng vọt 1.21% do các nhà đầu tư tăng cường nắm giữ đồng USD có tính thanh khoản cao, làm gia tăng sức mạnh của đồng bạc xanh. Vai trò trú ẩn của kim loại quý bị thất thế, và chi phí nắm giữ đắt đỏ hơn khiến giá bạc và bạch kim đồng loạt lao dốc hơn 4% trong phiên.
Đối với nhóm kim loại cơ bản, quặng sắt là mặt hàng duy nhất giữ được sắc xanh, trong khi toàn bộ các mặt hàng còn lại đều kết phiên với mức giá giảm so với phiên trước đó. Giá đồng COMEX đã đánh mất 2.87% giá trị, chốt phiên ở mức 3.97 USD/pound. Áp lực bán xuất hiên ngay từ phiên sáng khi dữ liệu thương mại về xuất khẩu và nhập khẩu của Trung Quốc tiếp tục giảm trong hai tháng đầu năm so với cùng kỳ năm ngoái. Đặc biệt là giá trị nhập khẩu 2 tháng đầu năm giảm 10.2%, mạnh hơn dự báo giảm 5.5% từ các chuyên gia kinh tế. Điều này phản ánh đà phục hồi còn yếu và gây áp lực tới phần lớn các mặt hàng trong nhóm.
Thêm vào đó, thống kê từ Tổng cục Hải quan Trung Quốc cho biết nhập khẩu đồng chưa gia công trong hai tháng đầu năm 2023 đạt 879,000 tấn, đã giảm 9.3% so với một năm trước đó. Tồn kho tại quốc gia này vẫn ở mức cao, chưa bắt kịp sự gia tăng trong nhu cầu đã hạn chế sức mua, từ đó gây áp lực tới giá trong phiên.

    Trái ngược với phần lớn các mặt hàng trong nhóm, duy nhất quặng sắt giữ được sắc xanh khi ghi nhận đà tăng 2.14% lên mức 126.96 USD/tấn. Cũng theo báo cáo từ Tổng cục Hải quan Trung Quốc, nước tiêu thụ quặng sắt lớn nhất thế giới này đã nhập khẩu 194 triệu tấn quặng sắt trong 2 tháng đầu năm, tăng 7.3% so với cùng kỳ năm ngoái do người mua kỳ vọng nhu cầu thép trong nước tăng cao sau khi chính phủ dỡ bỏ các biện pháp ngăn chặn COVID-19. Điều đó khiến nhu cầu nguyên liệu thô cho sản xuất thép cải thiện và thúc đẩy lực mua quặng sắt trong phiên hôm qua
 
Nông Sản                                                   
    
Thị trường ngô tiếp tục trải qua một phiên giao dịch giằng co, nối tiếp xu hướng từ vài phiên trước đó. Nhữngkỳ vọng trái chiều của giới đầu tư trước báo cáo Cung – cầu tháng 3 được phát hành vào tối nay là nguyên nhân chính lý giải cho diễn biến của mặt hàng này.
 
Tương tự như ngô, thị trường lúa mì cũng diễn biến khá ảm đạm và giá kết phiên ghi nhận mức tăng không đáng kể. Tâm lí chờ đợi trước báo cáo trong bối cảnh thị trường thiếu vắng thông tin cơ bản mới là đã khiến cho giá chỉ giằng co dưới kháng cự tâm lí 700.
 
Cả ba mặt hàng thuộc nhóm đậu tương đồng loạt suy yếu trong phiên hôm qua. Chuỗi bốn phiên tăng giá liên tục của đậu tương đã chấm dứt, với việc thị trường đón nhận nhiều tín hiệu tích cực về triển vọng nguồn cung từ Brazil. Bên cạnh đó, giá đậu tương cũng chịu ảnh hưởng từ đà suy giảm của giá khô đậu trong phiên hôm qua.
 
Đối với khô đậu tương, mặc dù tăng nhẹ trong đầu phiên và đã có lúc giá tiến sát vùng giá 500.0, tuy nhiên trước sức ép từ lực bán chốt lời của các nhà đầu tư, cùng với việc nguồn cung từ Brazil dự kiến được nới lỏng hơn trong tháng này, giá đã nhanh chóng quay đầu giảm và xóa đi hoàn toàn mức tăng trước đó. Theo dự báo của Cargonave, Brazil sẽ xuất khẩu 1.9 triệu tấn khô đậu trong tháng này, tăng so với mức 1.37 triệu tấn cùng kỳ năm ngoái. Trong khi đó, dầu đậu tương là mặt hàng dẫn đầu đà giảm của cả nhóm với mức giảm lên tới gần 3%.         
Triển vọng kém khả quan về nhu cầu tiêu thụ tại Ấn Độ đã tác động “bearish” lên giá dầu đậu. Chủ tịch Hiệp hội các nhà sản xuất dầu thực vật Ấn Độ cho biết, nhu cầu tiêu thụ dầu ăn của nước này sẽ tăng 5% so với năm ngoái. Phần lớn nhu cầu trên sẽ được đáp ứng bởi các lô hàng dầu cọ do loại dầu này được giao dịch với mức chiết khấu cao hơn so với dầu đậu.
 
 
Nguyên Liệu Công Nghiệp
 
Kết thúc phiên giao dịch ngày 07/03, bảng giá các mặt hàng nhóm nguyên liệu công nghiệp ghi nhận sự phân hóa giữa sắc xanh và đỏ. Dollar Index hồi phục khiến giá cà phê có thời điểm sụt giảm mạnh nhưng những lo ngại về thiếu hụt nguồn cung đã ngay sau đó kéo giá hồi trở lại.
Arabica ghi nhận phiên tăng thứ 2 liên tiếp với mức tăng 1.25% nhưng diễn biến trong phiên khá biến động. Dollar Index bật tăng trước lo ngại Fed tiếp tục tăng lãi suất cao, kéo theo cặp tỷ giá USD/Brazil Real tăng 0.73%, giúp thúc đẩy nhu cầu bán hàng từ phía nông dân Brazil do chênh lệch tỷ giá, từ đó gây sức ép lên giá. Tuy vậy, tồn kho Arabica đạt chuẩn trên Sở ICE New York tiếp tục giảm về 763,700 bao, thấp nhất trong gần 3 tháng, làm dấy lên lo ngại về thiếu hụt nguồn cung trong ngắn hạn, từ đó kéo giá tăng trở lại.
Sau phiên điều chỉnh giảm trước đó, giá đường thô hợp đồng tháng 05 đã nhanh chóng hồi trở lại với mức tăng 0.72% vào phiên hôm qua. Giá dầu thô sụt giảm hơn 3%, thúc đẩy các nhà máy ép mía tại Brazil ưu tiên lượng mía ép cho sản xuất đường, khiến nguồn cung sẽ nới lỏng, từ đó hạn chế mức tăng ban đầu của mặt hàng này.
Robusta hợp đồng tháng 05 ghi nhận phiên giảm thứ 3 liên tiếp nhưng mức giảm khá khiêm tốn với 1 USD. Tồn kho Robusta trên Sở ICE London bất ngờ có sự suy yếu nhẹ khi giảm về 73,710 tấn so với mức 73,740 tấn trước đó.
Dầu cọ thô đã tiếp tục suy yếu gần 2% khi các loại dầu thực vật đối thủ yếu hơn gây sức ép lên giá. Một số nguồn tin thị trường cho biết, Malaysia đang xuất khẩu nhiều dầu co hơn do các quy định về Nghĩ vụ Thị trường Nội địa (DMO) của Indonesia, cùng các loại thuế và phí cao hơn đối với xuất khẩu dầu cọ. Dù vậy, giá vẫn đang chịu sức ép do những lo ngại về động thái tăng thuế nhập khẩu dầu cọ của Ấn Độ, quốc gia nhập khẩu dầu ăn lớn nhất thế giới.

    Cũng chính do sự hồi phục của Dollar Index đã kéo giá bông giảm 2.29% khi kết thúc phiên hôm qua. Theo đó, Dollar Index tăng đồng nghĩa với việc giá bông Mỹ trở nên đắt đỏ hơn đối với khách hàng nắm giữ các loại tiền tệ khác, từ đó gây sức ép khiến lực mua trên thị trường sụt giảm và kéo giá bông đi xuống.
 
 Nguồn: Trung tâm tin tức sở giao dịch hàng hóa phái sinh Việt Nam & VMEX.